1. Giới thiệu

Trong những năm gần đây, công nghệ blockchain đã thu hút sự chú ý và ứng dụng rộng rãi trên toàn cầu do những đặc điểm như phi tập trung, khó có thể can thiệp và sổ cái phân phối. Từ sự phát triển của tiền điện tử đến sự khám phá trong các lĩnh vực như tài chính, chuỗi cung ứng và chăm sóc sức khỏe, blockchain dần thay đổi các mô hình kinh doanh truyền thống và cơ chế tin cậy. Với sự phong phú và phát triển liên tục của hệ sinh thái blockchain, các vấn đề cách ly giữa các mạng blockchain khác nhau ngày càng trở nên nổi bật. Mỗi chuỗi giống như một hòn đảo thông tin, làm cho việc kết nối hiệu quả và chia sẻ tài nguyên trở nên khó khăn, làm trì hoãn việc phổ biến và ứng dụng công nghệ blockchain.

Để giải quyết vấn đề chính này, công nghệ cầu nối qua chuỗi đã nảy sinh. Là một cơ sở hạ tầng quan trọng kết nối các mạng blockchain khác nhau, cầu nối qua chuỗi giúp việc chuyển giao và tương tác của tài sản và dữ liệu giữa các chuỗi khác nhau, hiệu quả phá vỡ rào cản giữa các blockchain và thúc đẩy tích hợp và phát triển của hệ sinh thái blockchain. Trong số nhiều dự án cầu nối qua chuỗi, Orbiter Finance đã trở thành một người tham gia quan trọng trong lĩnh vực cầu nối qua chuỗi, thu hút sự chú ý của nhiều nhà nghiên cứu và thực hành viên với kiến trúc kỹ thuật độc đáo, thiết kế tính năng đổi mới và ảnh hưởng thị trường đáng kể.

Đăng nhập vào nền tảng giao dịch Gate.io để giao dịch OBT:https://www.gate.io/trade/OBT_USDT

2. Tổng quan về Orbiter Finance

2.1 Định nghĩa và Khái niệm

Orbiter Finance là một cầu nối Rollup phi tập trung xuyên chuỗi với sự đổi mới đáng kể trong lĩnh vực blockchain. Nó tập trung vào việc giải quyết các vấn đề về việc chuyển đổi tài sản xuyên chuỗi giữa các mạng blockchain khác nhau, đặc biệt là giữa các mạng Layer 2 trong hệ sinh thái Ethereum, cho phép việc chuyển đổi và tương tác tài sản hiệu quả và an toàn. Khác với cầu nối xuyên chuỗi truyền thống, Orbiter Finance phá vỡ rào cản giữa các chuỗi khác nhau bằng một kiến trúc kỹ thuật độc đáo, cho phép người dùng tự do chuyển đổi tài sản giữa các mạng Rollup khác nhau như Ethereum mainnet, StarkNet, zkSync, Loopring, Arbitrum, Optimism, Polygon, Immutable X, BNB Chain, v.v.

Trong lĩnh vực cross-chain, Orbiter Finance được định vị tại cơ sở hạ tầng lõi. Với sự phát triển nhanh chóng của hệ sinh thái blockchain, nhu cầu về lưu thông tài sản giữa các chuỗi khác nhau đang tăng lên. Với hiệu suất xuất sắc và cơ chế sáng tạo, Orbiter Finance đã trở thành một liên kết quan trọng để đạt được nhiều chuỗi liên kết và tương tác. Nó không chỉ cung cấp dịch vụ cross-chain thuận tiện cho người dùng, giảm chi phí và thời gian cross-chain, mà còn cung cấp sự hỗ trợ mạnh mẽ cho việc tích hợp và phát triển toàn bộ hệ sinh thái blockchain, thúc đẩy mở rộng các kịch bản ứng dụng và mô hình kinh doanh khác nhau trong môi trường multi-chain.

2.2 Lịch sử phát triển

Lịch sử phát triển của Orbiter Finance là một lịch sử khởi nghiệp tiên phong đầy sáng tạo và đột phá. Sự khám phá và thực hành của nó trong lĩnh vực cross-chain trong ngành công nghiệp blockchain đã thiết lập một mô hình cho sự phát triển ngành công nghiệp.

• Dự Án Ra Mắt và Chuẩn Bị (2021): Vào tháng 4 năm 2021, dự án Orbiter Finance chính thức ra mắt. Trước bối cảnh sự phát triển hưng thịnh của công nghệ blockchain nhưng cũng cần phải giải quyết ngay lập tức các thách thức liên chuỗi, đội ngũ của dự án đã nhanh chóng nắm bắt nhu cầu thị trường và cam kết xây dựng một giải pháp liên chuỗi hiệu quả và an toàn. Ở giai đoạn này, đội ngũ tập trung vào nghiên cứu kỹ thuật và xác minh khái niệm, đào sâu vào công nghệ cơ bản của blockchain, thiết kế một kiến trúc cầu nối liên chuỗi độc đáo, đặt nền móng vững chắc cho việc phát triển các sản phẩm tiếp theo.
• Bản alpha ra mắt (2022): Sau chuẩn bị cẩn thận, vào ngày 29 tháng 11 năm 2022, Orbiter Finance đã thành công trong việc ra mắt phiên bản alpha. Mặc dù vẫn còn phòng thí nghiệm để cải thiện chức năng và trải nghiệm người dùng, phiên bản này đã có chức năng cốt lõi của cầu nối đa chuỗi, có thể thực hiện chuyển giao tài sản cơ bản qua chuỗi và cung cấp cho người dùng một cách mới để chuyển giao qua chuỗi. Việc ra mắt phiên bản alpha đánh dấu sự chuyển từ nghiên cứu lý thuyết sang ứng dụng thực tế của Orbiter Finance và bắt đầu thử nghiệm thị trường ban đầu.
• Quỹ và Tối Ưu Hóa Kỹ Thuật (2022 - 2023): Vào cuối năm 2022, Orbiter Finance hoàn thành vòng gọi vốn hạt giống của mình, thu hút sự tham gia từ các tổ chức đầu tư nổi tiếng như Tiger Global và Matrixport. Việc gọi vốn này đã tạo động lực mạnh mẽ cho sự phát triển liên tục của dự án, cho phép nhóm tiếp tục tăng cường đầu tư vào nghiên cứu và phát triển kỹ thuật, tối ưu hóa hiệu suất sản phẩm. Trong thời kỳ này, Orbiter Finance liên tục cải thiện cơ chế giao tiếp qua chuỗi, tăng cường tốc độ và bảo mật giao tiếp qua chuỗi, đồng thời mở rộng các mạng blockchain được hỗ trợ, từng bước tạo dấu ấn trên thị trường cầu nối giao tiếp qua chuỗi.
• Phát hành chính thức và mở rộng thị trường (2023 - 2024): Vào giữa tháng 7 năm 2023, Orbiter Finance tung ra phiên bản chính thức, với bản cập nhật toàn diện cho giao diện người dùng (UI) và trải nghiệm người dùng (UE), thêm các tính năng thực tế như xem lịch sử giao dịch, tăng cường đáng kể tính tiện lợi và tương tác của các hoạt động người dùng. Với việc phát hành chính thức, Orbiter Finance gia tăng mạnh mẽ việc mở rộng thị trường và nhanh chóng giành được một vị thế vững chắc trên thị trường với hiệu ứng cross-chain và trải nghiệm người dùng xuất sắc. Đến tháng 1 năm 2024, Orbiter Finance đã xử lý hơn 12 triệu giao dịch, tổng cộng 7,8 tỷ đô la, với hơn 3 triệu người dùng tích luỹ, liên tục mở rộng các mạng blockchain được hỗ trợ và trải qua sự tăng trưởng kinh doanh nhanh chóng.
• Nâng cấp chức năng và bố trí hệ sinh thái (từ năm 2024 đến nay): Đầu năm 2024, Orbiter Finance đã nhận được nguồn tài trợ Series A do OKX Ventures dẫn đầu, với mức định giá 2 tỷ USD. Sự kiện quan trọng này đã nâng cao hơn nữa tầm ảnh hưởng thị trường và tiềm năng phát triển của dự án. Sau đó, Orbiter Finance tiếp tục nâng cấp các chức năng của mình, hỗ trợ nhiều loại tài sản chuỗi chéo hơn và mở rộng hoạt động kinh doanh sang nhiều mạng blockchain hơn, bao gồm Solana, TON và các mạng BTC Layer2 khác nhau. Tính đến ngày 18 tháng 7 năm 2024, Orbiter Finance đã xử lý hơn 25 triệu giao dịch, với tổng số tiền vượt quá 20 tỷ đô la Mỹ, tổng số người dùng vượt quá 4 triệu và hỗ trợ giao dịch chuỗi chéo trên 42 chuỗi. Đồng thời, Orbiter Finance tích cực bố trí hệ sinh thái của mình, ra mắt bảng điều khiển L2 Data và nhóm nghiên cứu Orbiter Research, cung cấp cho người dùng và nhà phát triển nhiều dịch vụ và thông tin có giá trị hơn, củng cố hơn nữa vị trí dẫn đầu trong lĩnh vực chuỗi chéo.

Ba, Nguyên tắc kỹ thuật và sáng tạo

3.1 Kiến trúc Công nghệ Core

Orbiter Finance được xây dựng trên mạng lưới Ethereum Layer2, chủ yếu sử dụng công nghệ Rollup để đạt được việc truyền thông và chuyển tài sản qua chuỗi hiệu quả. Ưu điểm cốt lõi của công nghệ Rollup nằm ở khả năng nén một lượng lớn dữ liệu giao dịch ngoài chuỗi thành một lô giao dịch, sau đó được gửi đến chuỗi chính Ethereum để xác minh và lưu trữ, từ đó cải thiện đáng kể hiệu suất xử lý giao dịch và giảm chi phí giao dịch đồng thời.

Trong kiến trúc kỹ thuật của Orbiter Finance, có hai vai trò chính: Người gửi và Người tạo. Người gửi đại diện cho người dùng khởi tạo yêu cầu giao dịch qua chuỗi, trong khi Người tạo chịu trách nhiệm cung cấp thanh khoản để đảm bảo tiến triển mượt mà của các giao dịch qua chuỗi. Lấy ví dụ về một người dùng vượt qua ETH từ zkSync đến Arbitrum, quá trình cụ thể như sau: Người dùng (Người gửi) hoạt động trên trang web frontend của Orbiter, chuyển ETH từ địa chỉ tài khoản sở hữu bên ngoài của Người gửi (EOA) trong zkSync đến địa chỉ EOA của Người tạo trên cùng mạng lưới; khi Người tạo nhận được ETH, nó sẽ gửi token đến địa chỉ được chỉ định bởi Người gửi trên mạng lưới Arbitrum.

Để đảm bảo an toàn và đáng tin cậy của quá trình xuyên chuỗi, Orbiter Finance đã sử dụng nhiều hợp đồng thông minh, bao gồm:

• Hợp Đồng Gửi Maker (MDC): gửi biên bản của Maker. Trong trường hợp tranh chấp giữa Người Gửi và Maker, MDC được sử dụng để giải quyết cho Người Gửi để đảm bảo quyền lợi của Người Gửi được bảo vệ.
• Hợp đồng Ràng Buộc Sự Kiện (EBC): Chủ yếu được sử dụng để xây dựng các quy tắc biên bản và một số tiêu chuẩn phí, làm rõ quyền lợi và nghĩa vụ của Maker và Sender trong các giao dịch qua chuỗi chéo, và tiêu chuẩn hóa toàn bộ quy trình qua chuỗi chéo.
• Hợp đồng Xác minh Thanh toán Đơn giản (SPV): Được sử dụng để chứng minh số lượng giao dịch qua chuỗi bởi người dùng trên mạng được hỗ trợ bởi Orbiter, nâng cao khả năng quản lý và theo dõi hệ thống ghi nhận giao dịch thông qua xác minh hợp lệ của các giao dịch.

Thiết kế kiến trúc kỹ thuật này cho phép Orbiter Finance đạt được việc chuyển giao tài sản hiệu quả và an toàn trong quy trình chuỗi chéo. Dựa trên mạng Ethereum Layer2 và công nghệ Rollup, nó kế thừa tính bảo mật của mạng chính Ethereum đồng thời tránh được một số rủi ro mà các cầu nối chuỗi chéo Layer1 - Layer1 truyền thống có thể gặp phải, chẳng hạn như các cuộc tấn công 51%. Vì mỗi dự án rollup sử dụng cùng một lớp dữ liệu Ethereum nên mỗi rollup có khả năng ngăn chặn 51% các cuộc tấn công. Hơn nữa, thông qua phương thức chuyển tài sản giữa Sender và Maker dựa trên địa chỉ EOA, và hành động hợp tác của các hợp đồng thông minh như MDC, EBC, SPV, nó đảm bảo hơn nữa tính bảo mật và ổn định của các giao dịch chuỗi chéo, giảm chi phí và thời gian giao dịch một cách hiệu quả, đồng thời nâng cao trải nghiệm người dùng.

3.2 Cơ chế sáng tạo - Cơ chế Maker

Cơ chế Maker là một trong những đổi mới cốt lõi làm nên sự khác biệt của Orbiter Finance so với các cầu nối cross-chain khác, đóng vai trò quan trọng trong quá trình cross-chain và cung cấp cho người dùng dịch vụ cross-chain hiệu quả và an toàn.

Quy trình tự động chuyển chuỗi

Cơ chế Maker thực hiện hoạt động hiệu quả của quá trình cross-chain thông qua tự động hóa khách hàng. Orbiter sẽ cung cấp một khách hàng cho Maker, hoặc Maker có thể triển khai một khách hàng trên riêng mình. Khách hàng này có khả năng tự động hóa mạnh mẽ, có thể xác định thông tin chính như số lượng, loại tiền tệ và tình trạng mạng của cross-chain của người dùng vào thời gian thực. Lấy ví dụ của một người dùng (Người gửi) chuyển từ Loopring sang Immutable X, sau khi người dùng khởi tạo yêu cầu cross-chain, khách hàng của Maker có thể nhanh chóng bắt được thông tin này và tự động hoàn thành hoạt động cross-chain sau đó. Nó sẽ chính xác nhận được tài sản của người dùng trên Loopring và, theo hướng dẫn của người dùng, nhanh chóng gửi tài sản tương ứng đến địa chỉ được chỉ định của người dùng trên mạng lưới Immutable X. Toàn bộ quá trình không đòi hỏi sự can thiệp thủ công, từ đó cải thiện đáng kể tốc độ và hiệu quả của giao dịch cross-chain, và giảm thiểu các lỗi và rủi ro tiềm ẩn do yếu tố con người gây ra.

Cơ chế chống thao túng và quá bảo đảm

Trong quá trình chuyển chuỗi, Maker đối mặt với nguy cơ tiềm ẩn về hành vi không đúng, chẳng hạn như có thể nắm giữ tài sản từ người dùng và không gửi tài sản đến người dùng trên mạng lưới đích. Để ngăn chặn điều này xảy ra, Orbiter Finance đã áp dụng một cơ chế phi tập trung nghiêm ngặt. Đầu tiên, Maker cần cung cấp hai phần quỹ: một phần dành cho tính thanh khoản để đảm bảo hỗ trợ quỹ đủ cho các giao dịch chuyển chuỗi và một phần là biên đồi dư.

Giả sử Maker không trung thực, dẫn đến Người gửi không nhận được các token theo lịch trình trên mạng mục tiêu, tất cả các tổn thất của Người gửi sẽ được bảo hiểm bởi lợi nhuận dư thừa và Người gửi cũng sẽ nhận được bồi thường, cũng đến từ lợi nhuận dư thừa của Maker. Khi Người gửi tin rằng có một tranh chấp trong giao dịch, có thể yêu cầu trọng tài trên nền tảng Orbiter. Sau khi bước vào quá trình trọng tài, tất cả các hoạt động tiếp theo sẽ được thực hiện bởi các hợp đồng thông minh, thể hiện đầy đủ tính phân quyền của Orbiter Finance. Hợp đồng Gửi Maker (MDC) đóng một vai trò quan trọng trong quá trình này, giữ lợi nhuận của Maker để xử lý các vấn đề trọng tài cho Người gửi, đảm bảo rằng quyền lợi của Người gửi được bảo vệ một cách hiệu quả. Hợp đồng Ràng buộc Sự kiện (EBC) thiết lập các quy tắc lợi nhuận và tiêu chuẩn phí, cung cấp các chuẩn mực rõ ràng và cơ sở cho toàn bộ cơ chế chống gian lận.

Thông qua cơ chế Maker sáng tạo này, Orbiter Finance không chỉ nâng cao hiệu quả của cross-chain mà còn đảm bảo về cơ bản tính bảo mật của cross-chain. Quy trình cross-chain tự động đáp ứng nhu cầu của người dùng về các dịch vụ cross-chain nhanh chóng và thuận tiện, trong khi cơ chế chống thông đồng và thế chấp quá mức loại bỏ những lo ngại của người dùng về bảo mật tài sản, giúp Orbiter Finance nổi bật trên thị trường cross-chain bridges cạnh tranh, giành được sự tin tưởng của người dùng và sự công nhận của thị trường.

Thứ tư, Chức năng và Dịch vụ

4.1 Chức năng cross-chain và các mạng được hỗ trợ

Orbiter Finance vượt trội trong việc hỗ trợ chức năng cross-chain, hỗ trợ hơn 10 mạng Rollup, bao gồm gần như tất cả các mạng Optimistic Rollups và Zk Rollup, cho phép một loạt các kết hợp cross-chain phong phú, ví dụ như Loopring đến Immutable X, zkSync đến Arbitrum, cung cấp cho người dùng một mức độ linh hoạt cross-chain cao.

Ví dụ về việc chuyển đồng từ chuỗi BSC sang chuỗi ETH trong ví MetaMask của Người dùng, quy trình vận hành cụ thể như sau: Người dùng trước tiên truy cập trang web chính thức của Orbiter Finance (https://www.orbiter.finance/），chọn tài sản bạn muốn chuyển từ chuỗi BSC và địa chỉ đích để chuyển đến chuỗi ETH trên trang, nhập số lượng chuyển và tuân theo hệ thống hướng dẫn. Sau khi xác nhận giao dịch, đợi cho việc chuyển chuỗi chéo hoàn tất. Trong quá trình này, người dùng không cần rút tài sản từ L2 sang L1 trước, sau đó rút từ L1 sang L2 khác, điều này giúp đơn giản hóa quá trình vận hành và tiết kiệm thời gian và chi phí.

Tính năng này mang lại nhiều lợi ích cho người dùng. Về mặt dễ vận hành, người dùng gần như không cần học hỏi phức tạp, và có thể hoàn thành giao dịch cross-chain trong vài phút, giảm thiểu ngưỡng vận hành. Ngay cả người mới bắt đầu với blockchain cũng có thể dễ dàng bắt đầu. Về mặt chi phí, phương pháp cross-chain truyền thống yêu cầu nhiều chuyển giao tài sản giữa các chuỗi khác nhau, liên quan đến phí Gas cao, trong khi mô hình cross-chain của Orbiter Finance giảm thiểu các liên kết trung gian và hiệu quả giảm chi phí của giao dịch cross-chain. Về mặt tốc độ, quá trình cross-chain truyền thống mất thời gian, trong khi Orbiter Finance sử dụng kiến trúc kỹ thuật độc đáo và cơ chế Maker để đạt được việc chuyển giao tài sản cross-chain nhanh chóng, cải thiện hiệu quả sử dụng quỹ của người dùng.

4.2 Các Dịch Vụ Khác

Ngoài chức năng chính về liên chuỗi, Orbiter Finance cũng đã ra mắt một loạt các dịch vụ thực tế khác, từ đó bổ sung thêm cho hệ sinh thái của mình và đáp ứng nhu cầu đa dạng của người dùng.

Sản phẩm dữ liệu Layer2

Orbiter Finance nhắm đến theo dõi dữ liệu Layer2 và sẽ ra mắt một sản phẩm vào tháng 8 năm 2024 cung cấp dữ liệu mạng và ứng dụng Layer2. Thông qua sản phẩm này, người dùng có thể hiểu rõ về các dữ liệu quan trọng như số lượng địa chỉ hoạt động hàng ngày, số lượng địa chỉ tích luỹ và số tiền bị khóa của dự án. Ví dụ, người dùng có thể thấy rằng số lượng địa chỉ giao dịch tích luỹ của Orbiter Finance trên mạng Arbitrum đã đạt 79.000, với gần 13.000 địa chỉ hoạt động trong 30 ngày qua; trên mạng Optimism, số lượng địa chỉ giao dịch tích luỹ đã đạt 40.000, với khoảng 6.000 địa chỉ hoạt động trong 30 ngày qua. Những dữ liệu này không chỉ phản ánh hoạt động của dự án và sự tham gia của người dùng trên các mạng khác nhau mà còn cung cấp cho người dùng cơ sở để phân tích sâu hơn về xu hướng thị trường và tiềm năng của dự án.

Đối với người dùng, sản phẩm dữ liệu này có giá trị lớn. Về quyết định đầu tư, người dùng có thể đánh giá sự phổ biến và xu hướng phát triển của các dự án dựa trên dữ liệu này, phát hiện ra các dự án chất lượng cao mới nổi, và đưa ra những lựa chọn đầu tư khôn ngoan hơn. Đối với các nhà phát triển, dữ liệu này giúp họ hiểu nhu cầu thị trường và hành vi người dùng, tối ưu hóa thiết kế sản phẩm và chiến lược vận hành, và nâng cao tính cạnh tranh của các dự án. Từ quan điểm thị trường, sản phẩm dữ liệu này thúc đẩy sự minh bạch thị trường và luồng thông tin, góp phần vào sự phát triển lành mạnh của toàn bộ hệ sinh thái Layer2.

Công cụ Thu thập Thay đổi

Vào năm 2024, Orbiter Finance đã ra mắt 'Orbiter Small Coin Collector', cung cấp dịch vụ thu thập tiền tiện lợi và hiệu quả cho các khoản tiền siêu nhỏ (dưới 3U). Công cụ này có thể nhanh chóng xác định số dư của địa chỉ người dùng trên hơn 30 mạng và tổng hợp chúng vào bất kỳ mạng chính nào chỉ bằng một cú nhấp chuột, đạt được việc tổng hợp chỉ trong vòng 3 giây.

Trong các ứng dụng thực tế, công cụ gộp thay đổi giải quyết hai vấn đề lớn mà người dùng đã lâu nay phải đối mặt. Một mặt, phí Gas chéo chuỗi cao làm cho chi phí chuyển giao chéo chuỗi của các quỹ nhỏ quá cao để có khả năng kinh tế, dẫn đến một lượng lớn các quỹ siêu nhỏ bị kẹt lại trong các mạng khác nhau trong thời gian dài. Công cụ gộp thay đổi giảm chi phí thông qua cơ chế gộp hiệu quả, cho phép sử dụng hiệu quả các quỹ nhỏ. Mặt khác, người dùng có thể có các quỹ nhỏ phân tán trong các mạng khác nhau, điều này cực kỳ bất tiện để quản lý. Công cụ này đạt được việc gộp chung một lần nhấp chuột, cải thiện đáng kể sự tiện lợi của quản lý quỹ người dùng.

Năm, Hiệu suất thị trường và Cảnh quan cạnh tranh

5.1 Dữ liệu Thị trường và Tình hình Phát triển

Orbiter Finance đã cho thấy một xu hướng phát triển mạnh mẽ trên thị trường, và các chỉ số dữ liệu khác nhau của nó nổi bật vị trí quan trọng và ảnh hưởng của nó trong lĩnh vực cross-chain.

Về số lượng người dùng, Orbiter Finance đã phát triển nhanh chóng. Đến ngày 18 tháng 7 năm 2024, tổng số người dùng của nó vượt qua 4 triệu, so với hơn 3 triệu vào tháng 1 năm 2024. Chỉ trong hơn nửa năm, số lượng người dùng đã tăng đáng kể, phản ánh sự công nhận ngày càng tăng của Orbiter Finance trong các nhóm người dùng, thu hút ngày càng nhiều người dùng chọn dịch vụ cross-chain của nó. Sự tăng trưởng này không chỉ đến từ tính năng cross-chain xuất sắc mà còn từ việc mở rộng liên tục các kịch bản ứng dụng và tối ưu hóa liên tục trải nghiệm người dùng, khiến cho nhiều người dùng sẵn lòng thử và tiếp tục sử dụng Orbiter Finance cho các hoạt động cross-chain.

Về khối lượng giao dịch, Orbiter Finance cũng đã thực hiện tốt. Đến ngày 18 tháng 7 năm 2024, nó đã xử lý hơn 25 triệu giao dịch, với tổng số tiền vượt quá 200 tỷ đô la Mỹ. Đến ngày 23 tháng 8, giao thức đã có gần 4 triệu người dùng trên toàn thế giới, với tổng khối lượng giao dịch lớn hơn 16 tỷ đô la Mỹ, xử lý hơn 27 triệu giao dịch. Khối lượng giao dịch cao phản ánh sự hiện diện tích cực của Orbiter Finance trên thị trường cross-chain, và số lượng giao dịch lớn cho thấy hiệu suất và sự ổn định của nó trong việc chuyển giao tài sản cross-chain đã được thị trường công nhận rộng rãi. Việc sử dụng thường xuyên Orbiter Finance cho các giao dịch cross-chain cho thấy rằng nó có thể đáp ứng nhu cầu của người dùng cho việc chuyển giao tài sản nhanh chóng và thuận tiện giữa các mạng blockchain khác nhau.

Về doanh thu, Orbiter Finance đang ở trong tình trạng tài chính tốt, với doanh thu hàng năm vượt quá 52 triệu đô la, cao hơn 35,13% so với 39 triệu đô la do Base tạo ra, một giải pháp Layer 2 được Coinbase hỗ trợ trong cùng một thời kỳ. Doanh thu hàng năm của nó vượt quá tổng doanh thu của tất cả các cầu nối qua chuỗi của bên thứ ba khác. Thành tựu này là do mô hình kinh doanh độc đáo và sự tăng trưởng liên tục trong khối lượng kinh doanh của mình. Bằng cách cung cấp dịch vụ qua chuỗi chất lượng cao, Orbiter Finance đã thu hút một số lượng lớn người dùng để giao dịch, do đó đạt được sự tăng trưởng doanh thu đáng kể.

Trong thị trường cross-chain, Orbiter Finance đã chiếm vị trí quan trọng với hiệu suất xuất sắc và sự hỗ trợ mạng lưới mở rộng. Trong lĩnh vực cross-chain Layer2 bridging, Orbiter Finance nắm giữ hơn nửa thị phần thị trường, đóng vai trò quan trọng như một cầu nối kết nối các mạng blockchain khác nhau. Nó hỗ trợ hơn 10 mạng Rollup, bao gồm gần như tất cả các mạng Optimistic Rollups và Zk Rollup. Việc phủ sóng mạng lưới mở rộng này cho phép Orbiter Finance đáp ứng nhu cầu cross-chain của người dùng khác nhau trên nhiều mạng blockchain, từ đó củng cố vị trí ưu thế của mình trên thị trường cross-chain. Với sự phát triển liên tục của hệ sinh thái blockchain, dự kiến Orbiter Finance sẽ duy trì vị trí dẫn đầu trong thị trường cross-chain dựa trên lợi thế người đi trước và sự đổi mới liên tục, tiếp tục đẩy mạnh ứng dụng và phát triển công nghệ cross-chain.

5.2 Lợi thế cạnh tranh và thách thức

Lợi thế cạnh tranh

• Ưu điểm kỹ thuật: Orbiter Finance được xây dựng trên mạng lưới Ethereum Layer2, sử dụng công nghệ Rollup, kế thừa tính bảo mật từ mainnet của Ethereum, và hiệu quả tránh được những rủi ro mà các cầu nối truyền qua chuỗi Layer1-Layer1 truyền thống có thể phải đối mặt, như tấn công 51%. Cơ chế Maker độc đáo của nó tự động hóa quá trình truyền qua chuỗi hiệu quả trên phía khách hàng, cho phép xác định thông tin truyền qua chuỗi của người dùng và hoàn thành tự động các hoạt động, cải thiện đáng kể tốc độ và hiệu quả truyền qua chuỗi. Ngoài ra, thông qua các hợp đồng thông minh khác nhau như Hợp đồng Gửi Maker (MDC), Hợp đồng Ràng buộc Sự kiện (EBC), Hợp đồng Xác minh Thanh toán Đơn giản (SPV), v.v., tính bảo mật và đáng tin cậy của quá trình truyền qua chuỗi được đảm bảo, giảm thiểu hiệu quả rủi ro cho người dùng.
• Lợi thế về chi phí: Về mặt chi phí liên chuỗi, Orbiter Finance có lợi thế đáng kể. Các phương pháp liên chuỗi truyền thống đòi hỏi nhiều lần chuyển khoản tài sản giữa các chuỗi khác nhau, liên quan đến các khoản phí Gas cao. Tuy nhiên, mô hình liên chuỗi của Orbiter Finance giảm bớt các bước trung gian, với quỹ chỉ chuyển dịch giữa địa chỉ Người gửi được điều khiển bởi người dùng và địa chỉ Maker được kiểm soát bởi Orbiter. Toàn bộ quá trình liên chuỗi không liên quan đến tương tác hợp đồng như đúc, khóa hoặc đốt, hiệu quả giảm chi phí liên chuỗi. Người dùng chỉ cần chịu chi phí chuyển khoản trên chuỗi gốc trong quá trình liên chuỗi, trong khi chi phí chuyển khoản trên chuỗi đích được Maker chi trả, làm cho chi phí liên chuỗi của Orbiter Finance thấp hơn nhiều so với cầu nối liên chuỗi truyền thống và các phương pháp liên chuỗi trung tâm hóa.
• Ưu điểm trải nghiệm người dùng: Orbiter Finance vượt trội trong trải nghiệm người dùng. Quá trình vận hành của nó rất thuận tiện, người dùng chỉ cần ít hoặc không cần học hỏi phức tạp nào, giúp họ hoàn thành các hoạt động chéo chuỗi chỉ trong vài phút, giảm thiểu rào cản và cho phép người mới bắt đầu với blockchain dễ dàng. Ngoài ra, Orbiter Finance liên tục tối ưu hóa các tính năng sản phẩm của mình, như việc ra mắt các sản phẩm dữ liệu Layer2 để cung cấp dữ liệu dự án chính cho người dùng, giúp họ đưa ra quyết định đầu tư thông minh hơn; giới thiệu công cụ tổng hợp thay đổi nhỏ để giải quyết vấn đề chi phí chéo chuỗi cao và quản lý không thuận lợi của các khoản tiền nhỏ cho người dùng. Những biện pháp này tiếp tục tăng cường trải nghiệm người dùng, tăng cường sự bám víu và nhận diện của Orbiter Finance.

Thách thức

• Thách thức cạnh tranh: Với sự phát triển nhanh chóng của thị trường cross-chain, ngày càng xuất hiện nhiều dự án cầu nối cross-chain mới, dẫn đến sự cạnh tranh trên thị trường trở nên gay gắt hơn. Ví dụ, các đối thủ như Owlto Finance đang liên tục đổi mới và phát triển, tiềm năng mang đến các sản phẩm và dịch vụ cạnh tranh về công nghệ, chức năng và trải nghiệm người dùng, đe dọa thị phần của Orbiter Finance. Đối diện với sự cạnh tranh gay gắt, Orbiter Finance cần liên tục tăng cường khả năng cạnh tranh cốt lõi, tăng cường đầu tư vào nghiên cứu và phát triển công nghệ, mở rộng các kịch bản ứng dụng và cải thiện chất lượng dịch vụ để duy trì vị thế dẫn đầu trên thị trường.
• Thách thức về An ninh: Mặc dù Orbiter Finance đã triển khai các cơ chế an ninh khác nhau để đảm bảo an toàn của giao dịch qua chuỗi, nhưng rủi ro an ninh trong lĩnh vực giao dịch qua chuỗi vẫn không thể bỏ qua. Các hợp đồng thông minh có thể có lỗ hổng, và các sự cố an ninh như cuộc tấn công của hacker vẫn có thể xảy ra. Một khi có vấn đề về an ninh, nó sẽ đe dọa nghiêm trọng đến an toàn của tài sản người dùng, từ đó ảnh hưởng đến uy tín và niềm tin của thị trường đối với Orbiter Finance. Để giải quyết các thách thức về an ninh, Orbiter Finance cần liên tục tăng cường các biện pháp bảo vệ an ninh, tiến hành kiểm tra định kỳ cho các hợp đồng thông minh, thiết lập cơ chế cảnh báo rủi ro và phản ứng khẩn cấp hoàn chỉnh, và đảm bảo an toàn của tài sản người dùng.
• Thách thức từ biến động thị trường: Thị trường blockchain có mức độ biến động cao, và sự dao động đáng kể trong giá tiền điện tử có thể ảnh hưởng đến nhu cầu sử dụng cross-chain và quyết định đầu tư của người dùng. Khi điều kiện thị trường không ổn định, người dùng có thể giảm giao dịch cross-chain, dẫn đến ảnh hưởng đến khối lượng giao dịch và doanh thu của Orbiter Finance. Ngoài ra, sự thay đổi trong chính sách quản lý thị trường cũng có thể mang lại sự không chắc chắn cho sự phát triển kinh doanh của Orbiter Finance. Đối mặt với thách thức từ biến động thị trường, Orbiter Finance cần theo dõi chặt chẽ động thái thị trường, điều chỉnh linh hoạt chiến lược kinh doanh, tăng cường giao tiếp và hợp tác với các cơ quan quản lý, thích nghi với sự thay đổi thị trường, và giảm thiểu tác động của rủi ro thị trường đối với kinh doanh.

6. Mô hình kinh doanh và mô hình kinh tế

6.1 Mô hình kinh doanh

Mô hình kinh doanh của Orbiter Finance chủ yếu dựa vào việc cung cấp dịch vụ cross-chain, tạo ra lợi nhuận bằng cách tính phí giao dịch. Trong quá trình giao dịch cross-chain, khi người dùng chuyển tài sản qua các chuỗi sử dụng Orbiter Finance, nền tảng sẽ tính một phần trăm phí dựa trên số lượng hoặc số lượng giao dịch. Mô hình này, với phí giao dịch là nguồn thu chính, tương tự như các tổ chức thanh toán truyền thống trong các lĩnh vực tài chính truyền thống, tạo ra thu nhập từ mỗi giao dịch bằng cách cung cấp dịch vụ chuyển khoản quỹ.

Từ hiệu suất thị trường hiện tại, mô hình kinh doanh của Orbiter Finance đã đạt được kết quả đáng kể. Doanh thu hàng năm của họ đã vượt qua 52 triệu đô la, cao hơn 35,13% so với 39 triệu đô la do Base sinh ra, giải pháp Layer 2 được hỗ trợ bởi Coinbase trong cùng một giai đoạn, và đã vượt qua tổng doanh thu của tất cả các cầu nối cross-chain bên thứ ba khác. Thành tựu này là nhờ vào cơ sở người dùng lớn và hoạt động giao dịch tần suất cao của họ. Đến ngày 18 tháng 7 năm 2024, Orbiter Finance có tổng cộng hơn 4 triệu người dùng và đã xử lý hơn 25 triệu giao dịch, với tổng số tiền vượt quá 20 tỷ đô la. Một số lượng lớn người dùng và giao dịch đã mang lại thu nhập phí ổn định.

Tuy nhiên, mô hình kinh doanh này cũng phải đối mặt với một số thách thức. Một mặt, cạnh tranh thị trường rất khốc liệt. Với sự xuất hiện của nhiều dự án cầu nối chuỗi chéo hơn, các đối thủ cạnh tranh có thể thu hút người dùng bằng cách giảm phí, điều này sẽ gây áp lực lên doanh thu của Orbiter Finance. Ví dụ, để giành thị phần, một số dự án cầu nối chuỗi chéo mới nổi có thể áp dụng chiến lược phí thấp hoặc thậm chí bằng không trong ngắn hạn, khiến Orbiter Finance gặp bất lợi trong cạnh tranh giá. Mặt khác, sự biến động của thị trường blockchain là đáng kể và những biến động đáng kể về giá tiền điện tử có thể ảnh hưởng đến nhu cầu giao dịch chuỗi chéo. Khi thị trường không ổn định, người dùng có thể giảm giao dịch cross-chain, dẫn đến khối lượng giao dịch và doanh thu của Orbiter Finance giảm. Ngoài ra, sự không chắc chắn của các chính sách quy định cũng có thể ảnh hưởng đến mô hình kinh doanh của nó. Nếu các chính sách quy định nghiêm ngặt hơn được đưa ra trong tương lai, nó có thể hạn chế các tiêu chuẩn thu phí hoặc phạm vi kinh doanh.

Để giải quyết những thách thức này, Orbiter Finance cần liên tục nâng cao năng lực cốt lõi của mình. Về mặt công nghệ, liên tục tối ưu công nghệ cross-chain, cải thiện tốc độ và bảo mật cross-chain để thu hút nhiều người dùng hơn. Thông qua đổi mới công nghệ, giảm chi phí vận hành để duy trì một số cạnh tranh nhất định trong giá phí. Về mặt mở rộng thị trường, tích cực tìm kiếm sự hợp tác với các dự án blockchain khác để mở rộng cơ sở người dùng và kịch bản ứng dụng. Ví dụ, hợp tác với các dự án DeFi để cung cấp dịch vụ cross-chain tiện lợi cho người dùng của họ, đạt được lợi ích chung. Đồng thời, chặt chẽ theo dõi sự thay đổi trong chính sách quản lý, chuẩn bị từ trước để đảm bảo tuân thủ và phát triển bền vững của doanh nghiệp.

6.2 Mô hình kinh tế (Kế hoạch Token)

Orbiter Finance dự định phát hành token native của mình OBT, một vai trò chính trong mô hình kinh tế của dự án, mang đến sự sống mới cho sự phát triển của dự án và quản trị cộng đồng.

OBT là một token ERC-20 với tổng cung lượng là 10 tỷ, sẽ được phát hành trên Ethereum và các mạng Layer 2 Arbitrum và Base. Sau sự kiện tạo ra token, cung lượng lưu hành ban đầu của OBT sẽ là 2.8 tỷ (28%). Kế hoạch phân phối của nó được thiết kế cẩn thận, hoàn toàn phản ánh sự nhấn mạnh vào cộng đồng, phát triển hệ sinh thái và bền vững dài hạn:

• Phân Bổ Cộng Đồng (40%): Phần này của các token được thiết kế để khuyến khích người dùng tham gia và đóng góp. Ban đầu, 22% sẽ được phân phát vào túi của người dùng Orbiter được phê duyệt, người phải đã sử dụng giao thức Orbiter ít nhất hai tháng kể từ tháng 12 năm 2021 và có ít nhất 40 OPoints để đủ điều kiện nhận token miễn phí. Tiếp theo, 3% sẽ được phân phát hàng tháng trong vòng sáu tháng. Phương pháp phân bổ này có thể tăng cường sự bám dính và lòng trung thành của người dùng đối với dự án, khuyến khích người dùng sử dụng dịch vụ Tài chính Orbiter trong dài hạn, và cũng giúp thu hút người dùng mới tham gia và mở rộng cộng đồng.
• Môi trường sinh thái và phân bổ tăng trưởng (20%): Được sử dụng để hỗ trợ phát triển dự án và đối tác. 2.5% trong số đó sẽ được mở khóa trong Sự kiện Tạo mã thông báo (TGE), các quỹ này có thể được sử dụng cho việc phát triển môi trường sinh thái sớm, chẳng hạn như thúc đẩy hợp tác với các dự án khác, nghiên cứu và phát triển công nghệ, tạo đà cho sự phát triển của hệ sinh thái Orbiter Finance.
• Phân bổ đội ngũ và cộng tác viên (15%): Được sử dụng để khuyến khích đội ngũ phát triển cốt lõi, đảm bảo rằng các thành viên trong nhóm có thể tiếp tục đóng góp vào sự phát triển dự án. Việc phân bổ token này có thể kích thích sự nhiệt huyết và sáng tạo của đội ngũ, thúc đẩy sự đổi mới và tiến bộ liên tục trong dự án.
• Phân phối cho nhà đầu tư (10%): Như một phần thưởng dành cho những người ủng hộ sớm, phần này của các token có thể thu hút sự chú ý của nhà đầu tư hơn và ủng hộ Orbiter Finance, cung cấp an ninh tài chính cho sự phát triển của dự án.
• Phần phân bổ của Quỹ Orbiter (15%): được sử dụng cho phát triển dài hạn và hỗ trợ quản trị, trong đó 3.5% sẽ được mở khóa tại TGE, và phần còn lại sẽ được mở khóa một cách tăng dần hàng tháng trong vòng 23 tháng. Quỹ Orbiter có thể sử dụng phần này của token để thúc đẩy kế hoạch chiến lược dài hạn của dự án, chẳng hạn như nghiên cứu và phát triển kỹ thuật, mở rộng thị trường, quản trị cộng đồng, v.v., đảm bảo sự phát triển ổn định của dự án.

Sự ra đời của token OBT có nhiều tác động khác nhau đến dự án và cộng đồng Orbiter Finance. Đối với dự án, mô hình kinh tế token có thể hỗ trợ tài chính cho sự phát triển của dự án, thu hút nhiều nguồn lực và người tham gia hơn, đồng thời thúc đẩy sự thịnh vượng của hệ sinh thái thông qua việc phân phối và lưu thông token. Ví dụ: hệ sinh thái và token phân bổ tăng trưởng có thể được sử dụng để thu hút nhiều đối tác hơn để cùng nhau xây dựng các kịch bản ứng dụng phong phú và nâng cao khả năng cạnh tranh trên thị trường của Orbiter Finance. Đối với cộng đồng, token được phân bổ cho cộng đồng có thể nâng cao sự tham gia và cảm giác thân thuộc của người dùng. Người dùng có thể tham gia vào việc quản trị dự án và ra quyết định, đồng thời chia sẻ thành quả phát triển dự án bằng cách nắm giữ và sử dụng token OBT. Ngoài ra, airdrop và các hoạt động khác có thể thu hút nhiều sự chú ý và tham gia của người dùng hơn, thúc đẩy hoạt động và tăng trưởng của cộng đồng. Ngoài ra, quản trị trên chuỗi dự kiến sẽ mở vào tháng Hai và cơ chế đặt cược token dự kiến sẽ được ra mắt vào quý II, điều này sẽ làm phong phú hơn nữa các kịch bản ứng dụng của token OBT, nâng cao tính thực tế và giá trị của token, đồng thời đặt nền tảng vững chắc cho sự phát triển lâu dài của Orbiter Finance.

Bảy, Trường Hợp Ứng Dụng và Đánh Giá của Người Dùng

7.1 Trường Hợp Nghiên Cứu Các Ứng Dụng Thực Tiễn

Trong hệ sinh thái blockchain, tính năng cross-chain của Orbiter Finance đã được sử dụng rộng rãi trong nhiều kịch bản, mang lại giá trị và hiệu quả đáng kể cho người dùng và dự án.

Tài sản giao chuỗi của các dự án DeFi

Trong lĩnh vực DeFi, rất nhiều dự án cần chuyển tài sản giữa các mạng blockchain khác nhau để đạt được phân bổ quỹ tối ưu và mở rộng kinh doanh. Lấy dự án cho vay DeFi dựa trên mạng lưới Ethereum Layer2 làm ví dụ, người dùng dự án được phân bố trên các mạng Rollup khác nhau như Arbitrum và Optimism. Người dùng có ETH không sử dụng trên mạng Arbitrum và hy vọng chuyển nó sang mạng Optimism để tham gia vào các hoạt động cho vay của dự án DeFi này để thu được lợi nhuận cao hơn.

Khi sử dụng Orbiter Finance cho các hoạt động cross-chain, người dùng chỉ cần thực hiện các thao tác đơn giản trên giao diện trước của trang web của Orbiter để chuyển ETH trên mạng Arbitrum từ địa chỉ Sender của họ sang địa chỉ Maker trên cùng mạng. Sau khi Maker nhận được ETH, nó sẽ nhanh chóng gửi ETH đến địa chỉ được chỉ định của người dùng trên mạng Optimism. Toàn bộ quá trình diễn ra nhanh chóng và thuận tiện, mà không cần các thao tác phức tạp và thời gian chờ đợi dài.

Đối với dự án DeFi, dịch vụ cross-chain của Orbiter Finance mang đến nhiều giá trị khác nhau. Đầu tiên, nó giải quyết vấn đề chuyển tài sản giữa các mạng Layer2 khác nhau cho người dùng, cải thiện sự thuận tiện của việc tham gia dự án của người dùng, thu hút nhiều người dùng hơn để tham gia, và mở rộng cơ sở người dùng của dự án. Thứ hai, bằng cách giảm chi phí và thời gian cross-chain, cải thiện hiệu quả sử dụng quỹ, nâng cao tính thanh khoản của dự án, nó có thể đáp ứng tốt hơn nhu cầu thị trường, và nâng cao tính cạnh tranh của dự án trên thị trường DeFi.

Giao dịch qua chuỗi của các dự án NFT

Trong lĩnh vực NFT, Orbiter Finance cũng đã đóng một vai trò quan trọng. Lấy ví dụ về một nền tảng giao dịch NFT hoạt động trên cả mạng chính Ethereum và mạng Immutable X, người dùng có thể có một số tài sản NFT trên mạng chính Ethereum và muốn chuyển chúng sang mạng Immutable X để giao dịch, vì mạng Immutable X cung cấp những lợi ích trong giao dịch NFT với phí gas thấp và tốc độ giao dịch cao.

Bằng cách sử dụng Orbiter Finance cho giao dịch cross-chain, người dùng có thể tuân theo hướng dẫn của nền tảng để chuyển tài sản NFT từ mạng lưới Ethereum sang mạng lưới Immutable X. Quá trình này không chỉ nhanh chóng mà còn an toàn, hiệu quả tránh được những rủi ro mà phương pháp cross-chain truyền thống có thể mang lại.

Đối với các nền tảng giao dịch NFT, tính năng cross-chain của Orbiter Finance mở rộng phạm vi kinh doanh của nền tảng, cho phép người dùng tự do chuyển đổi tài sản NFT giữa các mạng khác nhau, tăng tính thanh khoản và cơ hội giao dịch của tài sản NFT. Điều này đã thu hút nhiều nhà sáng tạo và nhà giao dịch NFT sử dụng nền tảng, nâng cao khả năng nhìn thấy và thị phần của nền tảng, thúc đẩy sự lưu thông và phát triển của các dự án NFT trên các mạng blockchain khác nhau.

7.2 Đánh giá và Phản hồi của Người dùng

Bằng cách thu thập và tổ chức các đánh giá từ người dùng về Orbiter Finance, chúng ta có thể hiểu đầy đủ sự hài lòng của người dùng với dịch vụ của nó, phân tích các điểm mạnh và điểm yếu của nó, và cung cấp tài liệu tham khảo cho việc cải thiện dự án.

Về mặt ưu điểm, người dùng đã ca ngợi sự tiện lợi trong vận hành của Orbiter Finance. Nhiều người dùng cho biết so với các cầu nối cross-chain khác, quá trình vận hành của Orbiter Finance cực kỳ đơn giản, gần như không cần học hỏi phức tạp, và các hoạt động cross-chain có thể hoàn thành trong vài phút, giảm thiểu rào cản tham gia một cách đáng kể. Ngay cả những người mới tiếp cận blockchain cũng có thể bắt đầu dễ dàng. Ví dụ, một người dùng đã đề cập trong bài đánh giá: “Tôi là một người mới tiếp cận blockchain và đã gặp khó khăn với các hoạt động cross-chain. Tuy nhiên, sau khi sử dụng Orbiter Finance, tôi nhận thấy cross-chain trở nên đơn giản, hoàn thành trong vài bước, thực sự tiện lợi.”

Tốc độ chuyển chuỗi cũng là một khía cạnh quan trọng được người dùng khen ngợi. Orbiter Finance sử dụng kiến trúc kỹ thuật độc đáo và cơ chế Maker để đạt được việc chuyển tài sản qua chuỗi nhanh chóng. Người dùng trải nghiệm dịch vụ chuyển chuỗi hiệu quả trong việc sử dụng thực tế, cải thiện hiệu quả sử dụng quỹ. Một số người dùng phản hồi: “Trước đây, khi sử dụng các cầu nối chuyển chuỗi khác, việc chuyển tiền qua chuỗi mất rất nhiều thời gian, trong khi tốc độ của Orbiter Finance đã làm tôi ngạc nhiên, gần như tới ngay, tuyệt vời.”

Ngoài ra, người dùng cũng khá hài lòng với chi phí chuyển chuỗi của Orbiter Finance. Mô hình chuyển chuỗi của họ giảm thiểu các liên kết trung gian, hiệu quả giảm chi phí chuyển chuỗi, cho phép người dùng chuyển chuỗi mà không cần trả phí cao. Người dùng đã chỉ ra trong đánh giá của họ: “Các khoản phí của Orbiter Finance thấp hơn nhiều so với các nền tảng khác, giúp tiết kiệm rất nhiều chi phí cho người dùng thường xuyên thực hiện các hoạt động chuyển chuỗi.”

Tuy nhiên, đánh giá của người dùng cũng phản ánh một số điểm yếu. Một số người dùng đã bày tỏ hy vọng rằng Orbiter Finance có thể hỗ trợ nhiều loại tài sản giao ngang hơn để đáp ứng nhu cầu đa dạng, mặc dù mạng blockchain được hỗ trợ bởi Orbiter Finance đã khá rộng rãi. Ví dụ, một người dùng đã đề cập, “Tôi hy vọng Orbiter Finance có thể hỗ trợ nhiều loại tài sản crypto giao ngang đặc biệt nhưng tiềm năng hơn, để có thể đáp ứng tốt hơn nhu cầu đầu tư của tôi.”

Cũng đã có phản hồi từ người dùng rằng giao dịch chéo chuỗi đôi khi gặp trễ lệch trong mạng bị quá tải, ảnh hưởng đến trải nghiệm người dùng. Một người dùng nói, "Trong các thời điểm mạng cao điểm, tốc độ giao dịch chéo chuỗi giảm rõ rệt, hy vọng có thêm tối ưu hóa để cải thiện hiệu suất trong môi trường mạng phức tạp."

Đáp ứng các phản hồi của người dùng này, Orbiter Finance có thể mở rộng thêm các loại tài sản được hỗ trợ để đáp ứng nhu cầu chéo chuỗi đa dạng của người dùng. Đồng thời, tăng cường đầu tư nghiên cứu và phát triển kỹ thuật, tối ưu hóa cơ chế chéo chuỗi, cải thiện sự ổn định và tốc độ trong các môi trường mạng khác nhau, từ đó liên tục cải thiện chất lượng sản phẩm và dịch vụ, nâng cao sự hài lòng của người dùng và tính cạnh tranh trên thị trường.

VIII. Triển vọng và Phân tích Rủi ro

8.1 Triển vọng phát triển

Với sự phát triển liên tục của công nghệ blockchain và các kịch bản ứng dụng ngày càng phong phú, lĩnh vực cross-chain đã thể hiện tiềm năng phát triển lớn lao. Orbiter Finance, với những lợi thế công nghệ độc đáo và hiệu suất thị trường, được kỳ vọng sẽ đạt được những thành tựu đáng kể hơn trong lĩnh vực này.

Từ xu hướng thị trường, hệ sinh thái blockchain tiếp tục mở rộng, chuỗi công khai mới xuất hiện liên tục, và nhu cầu liên chuỗi cho thấy một xu hướng tăng trưởng xoắn. Theo dữ liệu của DeFiLlama, quy mô tài sản liên chuỗi vào năm 2024 đã đạt 256,9 tỷ đô la Mỹ, gấp đôi so với năm 2023, và ước lượng một cách thận trọng rằng đến năm 2027, quy mô tài sản liên chuỗi hàng năm sẽ đạt 510,7 tỷ đô la Mỹ. Trong thị trường mở rộng này, Orbiter Finance có khả năng kết nối nhanh chóng với các chuỗi mới nổi, hỗ trợ hơn 70 chuỗi khối và không ngừng mở rộng phạm vi của mình. Sự thích nghi nhanh chóng với giải pháp Ethereum L2 mới nhất và hỗ trợ sớm cho các giải pháp Bitcoin Layer2 cho phép nó theo kịp các diễn biến thị trường và đáp ứng nhu cầu liên chuỗi ngày càng tăng.

Trong lĩnh vực cross-chain, những lợi thế về công nghệ của Orbiter Finance sẽ giúp củng cố vị thế thị trường của họ. Xây dựng trên mạng lưới Ethereum Layer2, sử dụng công nghệ Rollup, nó kế thừa tính bảo mật của mainnet Ethereum, hiệu quả tránh được những rủi ro của cầu nối cross-chain truyền thống từ Layer1 - Layer1. Cơ chế Maker đột phá đạt được quá trình cross-chain hiệu quả và an toàn, cải thiện tốc độ cross-chain và bảo mật tài sản người dùng thông qua các cơ chế tự động hóa và chống gian lận. Ngoài ra, Orbiter Finance liên tục đổi mới và dự định ra mắt ZK-Rollup riêng của mình, sẽ nâng cao vị thế của họ trong hệ sinh thái Layer 2, cung cấp cho người dùng phí giao dịch thấp hơn và tốc độ xác nhận nhanh hơn, và dự kiến thu hút thêm người dùng và dự án chọn dịch vụ cross-chain của họ.

Về hệ sinh thái liên quan, Orbiter Finance chủ động triển khai và ra mắt các dịch vụ như sản phẩm dữ liệu Layer2 và công cụ thu thập thay đổi, làm phong phú hệ sinh thái của mình. Trong tương lai, với sự phát triển tích hợp của hệ sinh thái blockchain, dự kiến Orbiter Finance sẽ đẩy mạnh hợp tác sâu hơn với nhiều dự án DeFi, dự án NFT, v.v., mở rộng các kịch bản ứng dụng của mình. Ví dụ, trong lĩnh vực DeFi, nó cung cấp các dịch vụ chuyển đổi tài sản qua chuỗi thuận tiện cho cho vay, giao dịch dự án, v.v., thúc đẩy thanh khoản và mở rộng kinh doanh của các dự án DeFi; trong lĩnh vực NFT, nó hỗ trợ giao dịch qua chuỗi của tài sản NFT giữa các mạng blockchain khác nhau, thúc đẩy sự phát triển phồn thịnh của thị trường NFT. Thông qua sự phát triển cộng tác với các dự án khác trong hệ sinh thái, Orbiter Finance sẽ xây dựng một hệ sinh thái hoàn chỉnh hơn, nâng cao tính cạnh tranh và ảnh hưởng trên thị trường của mình.

8.2 Cảnh Báo Rủi Ro

Mặc dù Orbiter Finance có triển vọng phát triển tốt, nhưng vẫn đối mặt với nhiều rủi ro về công nghệ, thị trường, quy định, v.v., cần phải được đánh giá cao và cần thực hiện các chiến lược phản ứng tương ứng.

Rủi ro kỹ thuật

• Rủi ro sự cố về Lỗ hổng Hợp đồng Thông minh: Hợp đồng thông minh là trụ cột của Orbiter Finance, nhưng mã hợp đồng thông minh có thể chứa đựng các lỗ hổng. Một khi được phát hiện và khai thác bởi hacker, nó có thể dẫn đến hậu quả nghiêm trọng như mất cắp tài sản và giao dịch bất thường. Ví dụ, vụ việc hack Cây cầu Wormhole năm 2022, nơi các kẻ tấn công khai thác lỗ hổng hợp đồng thông minh Solana Wormhole để làm giả chữ ký và tạo ra 120.000 wETH trái phép, dẫn đến thiệt hại đáng kể.
• Rủi ro nâng cấp kỹ thuật: Công nghệ Blockchain đang phát triển mạnh mẽ, để duy trì tính cạnh tranh, Orbiter Finance cần liên tục nâng cấp công nghệ của mình. Tuy nhiên, có thể phát sinh các vấn đề về tương thích, hiệu suất không ổn định, v.v. trong quá trình nâng cấp kỹ thuật, ảnh hưởng đến hoạt động bình thường của nền tảng và trải nghiệm người dùng.

Chiến lược phản ứng: Tăng cường kiểm tra an ninh của các hợp đồng thông minh, thường xuyên mời các đội ngũ bảo mật chuyên nghiệp tiến hành kiểm thử toàn diện các hợp đồng thông minh, phát hiện và khắc phục những lỗ hổng tiềm ẩn kịp thời. Trước khi nâng cấp kỹ thuật, tiến hành kiểm thử và mô phỏng đầy đủ để đảm bảo tính tương thích và ổn định của các giải pháp kỹ thuật mới với hệ thống hiện tại. Thiết lập cơ chế theo dõi kỹ thuật và cơ chế phản ứng khẩn cấp vững chắc để theo dõi trạng thái hoạt động của nền tảng theo thời gian thực. Khi xảy ra sự cố kỹ thuật hoặc vụ vi phạm an ninh, thực hiện biện pháp nhanh chóng để giảm thiểu thiệt hại.

Rủi ro thị trường

• Sự cạnh tranh gia tăng mang lại rủi ro: Thị trường cầu nối giữa các chuỗi khối đang cạnh tranh gay gắt, với ngày càng nhiều dự án gia nhập lĩnh vực này, như các đối thủ như Owlto Finance liên tục ra mắt các tính năng và dịch vụ mới, tiềm năng chiếm lĩnh thị trường từ Orbiter Finance.
• Rủi ro biến động thị trường: Thị trường blockchain rất biến động, và sự dao động đáng kể trong giá tiền điện tử có thể ảnh hưởng đến nhu cầu chuyển đổi xuyên chuỗi của người dùng và quyết định đầu tư. Khi thị trường không ổn định, người dùng có thể giảm giao dịch xuyên chuỗi, dẫn đến ảnh hưởng đến khối lượng giao dịch và doanh thu của Orbiter Finance.

Chiến lược phản ứng: tiếp tục đổi mới và tối ưu hóa sản phẩm và dịch vụ, tăng cường đầu tư vào nghiên cứu và phát triển kỹ thuật, cải thiện tốc độ cross-chain, giảm chi phí, nâng cao bảo mật, và thu hút người dùng với lợi thế cạnh tranh khác biệt. Tăng cường nghiên cứu và phân tích thị trường, hiểu biết kịp thời về động thái thị trường và tình hình đối thủ, và hình thành chiến lược thị trường linh hoạt. Mở rộng lĩnh vực kinh doanh và nhóm người dùng, mở rộng kịch bản ứng dụng thông qua hợp tác với các dự án khác, giảm sự phụ thuộc vào một thị trường duy nhất, và cải thiện sức chịu đựng trước rủi ro.

Rủi ro quy định

• Rủi ro không chắc chắn về Chính sách: Ngành công nghiệp blockchain đang phải đối mặt với chính sách quản lý chưa hoàn chỉnh, và các quốc gia và vùng lãnh thổ khác nhau có những quan điểm và chính sách quản lý khác nhau đối với blockchain và tiền điện tử. Sự không chắc chắn về chính sách có thể mang lại rủi ro đến việc phát triển của Orbiter Finance. Ví dụ, một số quốc gia có thể củng cố các hạn chế về giao dịch tiền điện tử, ảnh hưởng đến hoạt động của nền tảng.
• Rủi ro tuân thủ: Với sự gia tăng dần dần của quy định, Orbiter Finance cần đảm bảo rằng hoạt động kinh doanh của mình tuân thủ các luật pháp và yêu cầu quản lý liên quan, nếu không có thể đối mặt với các hình phạt, tạm ngừng kinh doanh và các biện pháp trừng phạt khác.

Chiến lược phản ứng: Chú ý đặc biệt đến sự thay đổi trong chính sách quy định toàn cầu, củng cố giao tiếp và hợp tác với cơ quan quản lý, tích cực tham gia vào việc xây dựng tiêu chuẩn ngành, điều chỉnh mô hình kinh doanh và chiến lược vận hành một cách kịp thời, đảm bảo sự tuân thủ của dự án. Thiết lập một hệ thống quản lý tuân thủ chặt chẽ, nâng cao sự đào tạo và giám sát tuân thủ nội bộ, nâng cao nhận thức về tuân thủ của nhân viên, và đảm bảo rằng tất cả các hoạt động kinh doanh tuân thủ chặt chẽ theo luật pháp và quy định.

Kết luận

Khi xem xét đầu tư vào các dự án liên quan đến Orbiter Finance, nhà đầu tư nên hiểu rõ nguyên lý kỹ thuật, cạnh tranh thị trường và các rủi ro kỹ thuật, thị trường và quy định tiềm ẩn. Ví dụ, lỗ hổng hợp đồng thông minh có thể dẫn đến mất mát tài sản, cạnh tranh thị trường gay gắt có thể ảnh hưởng đến thị phần và lợi nhuận của dự án, và sự thay đổi trong chính sách quy định có thể ảnh hưởng đáng kể đến hoạt động của dự án. Nhà đầu tư nên đưa ra quyết định đầu tư thận trọng dựa trên một đánh giá toàn diện về rủi ro.

Không tập trung tất cả các quỹ vào Orbiter Finance hoặc một dự án blockchain duy nhất. Được khuyến khích áp dụng chiến lược đầu tư đa dạng và phân bổ quỹ cho các dự án và danh mục tài sản khác nhau. Điều này có thể giảm thiểu hiệu quả các tổn thất đầu tư do sự thất bại của một dự án duy nhất và cải thiện sự ổn định cũng như khả năng chống đỡ rủi ro của danh mục đầu tư.