¿Ha entrado el mercado de criptomonedas en el Mercado bajista? Análisis del mercado y discusión de estrategias de inversión
1. Prefacio
A principios de 2025, el mercado de activos criptográficos experimentó una emocionante tendencia alcista, con el precio de Bitcoin (BTC) superando una vez los $100,000, estableciendo un nuevo máximo histórico. Sin embargo, a medida que cambia el sentimiento del mercado, el entorno político global se endurece y una serie de eventos negativos se desarrollan, Precio de Bitcoin Recientemente cayó más del 20% desde el punto más alto.
Las discusiones sobre si el ‘mercado de criptomonedas ha entrado en un mercado bajista’ están aumentando gradualmente en el mercado, y los inversores comienzan a preocuparse por la dirección futura del mercado. En general, un mercado bajista se refiere a un activo de mercado cuyo precio cae más del 20% desde su máximo reciente, y el sentimiento del mercado se vuelve pesimista, el volumen de negociación disminuye significativamente y la confianza de los inversores se ve notablemente dañada. Entonces, ¿realmente ha entrado el mercado de criptomonedas en un mercado bajista en este momento? ¿Cómo se desarrollará el mercado a continuación? ¿Y cómo deberían responder los inversores?
2. Situación actual del mercado
1. Rendimiento del mercado de Bitcoin y criptomonedas principales
Hasta ahora, el precio de Bitcoin ha caído por debajo de la marca de $80,000, con una caída acumulativa de más del 20% desde el punto más alto a principios de año, ingresando oficialmente en el ámbito de un Mercado bajista técnico. Al mismo tiempo, otros activos criptográficos principales como Ethereum (ETH), Binance Coin (BNB), Solana (SOL), etc., también han experimentado diversos grados de retroceso, con caídas generalmente superiores al 15%-25%.
Junto con la caída de los precios, el volumen de negociación del mercado en general ha disminuido significativamente, y la liquidez del mercado se ha reducido significativamente. Este fenómeno indica que la confianza de los inversores se está erosionando gradualmente, y el sentimiento del mercado es cauteloso. El tema de si el mercado de criptomonedas está entrando nuevamente en un Mercado bajista está siendo nuevamente objeto de acalorados debates.
2. Salida de fondos del ETF: los fondos institucionales se retiran
A principios de 2024, el Bitcoin spot ETF fue aprobado con éxito para su cotización, atrayendo una gran cantidad de fondos institucionales al mercado, lo que también se convirtió en un factor importante que impulsó el aumento de los precios de Bitcoin. Sin embargo, según los últimos datos de flujo de fondos, ha habido una salida récord de fondos de Bitcoin ETF en tiempos recientes.
La retirada de fondos institucionales refleja las fuertes preocupaciones de los inversores institucionales sobre la incertidumbre del mercado a corto plazo. Especialmente en el caso de perspectivas de mercado poco claras, una gran cantidad de fondos que eligen retirarse o tomar ganancias exacerban aún más el sentimiento negativo del mercado.
3. El mercado encuentra impactos negativos, exacerbando el sentimiento de pánico
Recientemente, el mercado de activos criptográficos ha visto con frecuencia noticias negativas, y el pánico se ha extendido rápidamente, minando severamente la confianza de los inversores.
(1) Gran ola de liquidación a gran escala
Debido a la reciente caída rápida de los precios del mercado, muchos inversores que utilizan operaciones apalancadas han experimentado liquidaciones forzosas (comúnmente conocidas como liquidaciones). Los datos muestran que la reciente ola de liquidaciones ha provocado pérdidas de más de $500 millones. Este intenso evento de liquidación ha desencadenado una mayor caída del mercado, creando una reacción en cadena y exacerbando aún más el pesimismo de los inversores.
(2) La altcoin se desplomó, y los fondos se retiraron de manera concentrada.
Durante el período pasado, muchos altcoins de alto riesgo han experimentado caídas significativas en los precios, con descensos que van desde el 30% hasta el 50%, y algunos proyectos incluso llegaron directamente a cero, causando que los inversores sufran pérdidas importantes. Esto ha provocado una gran cantidad de fondos que salen rápidamente de proyectos pequeños de alto riesgo y fluyen hacia Bitcoin y stablecoins relativamente seguros, amplificando aún más la volatilidad del mercado en general.
La sucesiva ocurrencia de los eventos anteriores ha hecho que los inversores estén más aterrados, y el sentimiento pesimista del mercado se ha propagado rápidamente, profundizando aún más las preocupaciones de las personas sobre la llegada del mercado bajista.
3. Los inversores deberían tener una estrategia (análisis detallado)
Cuando el mercado de criptomonedas pueda entrar en un mercado bajista o experimentar un ajuste significativo, el objetivo principal de los inversores debe ser reducir los riesgos, proteger el capital y buscar oportunidades apropiadas para comprar a precios bajos. A continuación, detallaremos varias estrategias de inversión, métodos de negociación y técnicas de gestión de riesgos adecuadas para los mercados bajistas.
En la fase de mercado bajista, los precios del mercado fluctúan con frecuencia y drásticamente, y los inversores deben ser más cautelosos, adoptar una estrategia defensiva, reducir el comportamiento especulativo de alto riesgo y centrarse en la preservación y apreciación de activos.
(1) Posicionamiento escalonado y retención de monedas
Ante los ajustes del mercado, muchos inversores pueden dudar entre mantenerse a la espera o comprar en las caídas, siendo cada estrategia adecuada para diferentes tipos de inversores:
Promedio de Costo en Dólares (DCA):
Los inversores evitan invertir todos los fondos de una vez, sino que invierten varias veces para distribuir efectivamente el costo y reducir el riesgo. Por ejemplo, si planea invertir $10,000, se puede invertir $1,000 regularmente cada mes. Este método es particularmente adecuado para inversores con una visión alcista a largo plazo de criptomonedas principales como Bitcoin y Ethereum.
Estrategia de Espera y Mantenimiento (Estrategia en Efectivo o en Stablecoin):
Si los inversores tienen una actitud pesimista o incierta hacia la tendencia futura del mercado, pueden mantener temporalmente los fondos en forma de efectivo o stablecoins (como USDT, USDC), a la espera de que la tendencia del mercado se aclare antes de volver a entrar. Esta estrategia es adecuada para inversores que son más sensibles a los riesgos o que carecen de un agarre preciso de las tendencias del mercado.
(2) Selección de activos de alta calidad y altcoins de alto riesgo
En un Mercado bajista, los fondos generalmente se retiran de activos de mayor riesgo y fluyen hacia activos con un fundamento más sólido. Por lo tanto, se recomienda a los inversores prestar atención a:
• Bitcoin (BTC): El rendimiento a largo plazo del mercado es estable, a menudo es el primero en recuperarse después de que termine el mercado bajista, adecuado para la disposición de inversión a largo plazo.
• Ethereum (ETH): Ecosistema técnico sólido, un potencial de desarrollo significativo, uno de los principales activos para la recuperación del mercado futuro.
• Stablecoins (USDT, USDC): Utilizados como herramienta refugio durante el mercado bajista para mantener la liquidez de fondos.
• Monedas de calidad principales (BNB, SOL, ADA, etc.): Elija monedas principales con fundamentos sólidos para evitar invertir en altcoins de pequeña capitalización.
⚠️ Necesita ser especialmente vigilante: Evite invertir en altcoins de pequeña capitalización con poca liquidez, proyectos recién listados pero que carecen de fundamentos estables, y el comercio de alto apalancamiento para prevenir pérdidas severas en la volatilidad del mercado.
Conclusión: ¿Cómo responde el mercado de criptomonedas al mercado bajista?
Desde el análisis actual del mercado, el mercado de criptomonedas claramente ha cumplido con la definición técnica de un Mercado bajista, incluyendo una caída de precio de más del 20%, un volumen de operaciones reducido, sentimiento pesimista de los inversores y salidas de fondos institucionales.
Sin embargo, vale la pena señalar que la confirmación de un Mercado bajista también requiere observar las tendencias a largo plazo del mercado, los cambios en las políticas regulatorias y las señales de reintegración de capital en el mercado. La experiencia histórica también indica que cada Mercado bajista trae nuevas oportunidades.
Para los inversores con una perspectiva de inversión a largo plazo, la fase actual de declive del mercado puede ser en realidad el mejor momento para establecer activos de alta calidad; mientras que para los operadores a corto plazo, necesitan ser extra cautelosos, monitorear de cerca la dinámica del mercado y evitar perseguir máximos y vender mínimos.
En general, el mercado de criptomonedas es muy volátil. Ya sea que se entre en un Mercado bajista o no, los inversores necesitan mantener la racionalidad, prestar atención a los cambios fundamentales del mercado, gestionar los riesgos, adherirse a la lógica de inversión a largo plazo, que es la clave para lidiar con éxito con el Mercado bajista de activos criptográficos.
